Стратегия  "Американские акции" 

Настоящая стандартная стратегия управления предназначена для квалифицированных инвесторов

Ежемесячный обзор

Цель стратегии:

Инвестирование в акции американских компаний с высоким потенциалом роста

Целевая доходность:

10% годовых в долларах США

Допустимый риск:

средний

Описание риска:

Стратегия предполагает создание хорошо диверсифицированного портфеля акций американских компаний. Управление не предполагает копирования какого-либо глобального индекса, поэтому даже с учетом диверсификации портфель будет подвержен специфическим бизнес-рискам отдельных эмитентов. Основным риском для данной стратегии является рыночный риск. Базовой валютой стратегии принят доллар США, поэтому мы не выделяем валютный риск (курс рубля к доллару) как риск, т.к. инвестор в стандартном случае инвестирует в стратегию в долларах США. Не смотря на это, в связи осуществлением управления иностранными активами, для стратегии также важными являются страновой, правовой и операционный риски.
С более подробным описанием рисков вы можете ознакомиться в Приложениях №№ 4"а", 4"б", 4"в", 4"г", к Договору доверительного управления активами.

Параметры стратегии:

Инвестиционный горизонт

1 год

Минимальная сумма инвестирования

100 000 долларов США

Стандартное вознаграждение управляющей компании за управление портфелем

2% от среднегодовой СА

Дополнительное вознаграждение управляющей компании за управление портфелем

20% от дохода (рассчитывается по принципу High Water Mark)


Перечень расходов:

Расходы, связанные с заключением сделок

Комиссии биржи.
Комиссии третьих лиц, привлекаемых Доверительным управляющим для совершения сделок на торговых площадках.

Расходы, связанные с хранением ценных бумаг

Комиссии третьих лиц, осуществляющих хранение и учет финансовых инструментов.

Расходы, связанные с конвертацией валюты

Комиссии третьих лиц, осуществляющих конвертацию валюты.

Расходы, связанные с перечислением денежных средств

Комиссии банков, обслуживающих лиц, привлекаемых Доверительным управляющим для совершения сделок на иностранных торговых площадках.


Инструменты:
  • Акции, ETFs, ETNs, REITs, котирующиеся на NYSE, NASDAQ, LSE (в меньшей степени)
Краткий алгоритм стратегии
  • Определяются глобальные макротренды: выбор класса активов, стратегическая аллокация активов
  • Анализируется отраслевая динамика, определяются драйверы отраслей – выделяются сильные/слабые отрасли
  • Выбор компаний: определение компаний с максимально позитивным/негативным операционным/кредитным рычагом по отношению к драйверу отрасли
  • Мониторинг технической картины ценового ряда: определение оптимального момента для покупки с четким техническим stop loss
  • Выход по техническим сигналам, изменению макрокартины или фундаментальных показателей
Риск-менеджмент и структура портфеля:
  • диверсификация по отраслям, эмитентам и типам активов;
  • ограничение риска по отдельным позициям
Отличительные особенности:
  • сочетание макроэкономического, фундаментального и технического анализа
  • активный риск-менеджмент
  • длинные и короткие позиции (возможность заработка на падении)
  • включение в портфель компаний малой и средней капитализации

Доходность по стратегии